We study relationships between stock returns on U.S. and German exchanges for U.S. restaurant companies. Specifically, we examine whether information asymmetry affect how much stock returns in Germany lag stock returns of the same company on U.S. markets. German and U.S. investors differ in...

Analysten wurde immer wieder vorgeworfen, Aktienkursprognosen systematisch verzerrt zu haben, um den Aktienhandel und das Investmentbankinggeschäft ihres Arbeit gebenden Kreditinstituts zu stimulieren und das Management der analysierten Unternehmen durch gefärbte Berichterstattung zufrieden zu...