La littérature sur l'instabilité macroéconomique couvre un champ extrêmement vaste qui se révèle par le spectre très large de mesures utilisées pour appréhender ce phénomène. Le choix de la mesure de l'instabilité macroéconomique apparait généralement peu discuté sous le...

Les taux de défaut sont des séries couramment utilisées dans les simulations de crise. Au Canada comme dans beaucoup d'autres pays, on ne dispose pas de séries rétrospectives relatives aux taux de défaut sectoriels sur les prêts bancaires aux entreprises. La connaissance de ces taux est...

Default rates are series commonly used in stress testing. In Canada, as in many other countries, there are no historical series available for sectoral default rates on bank loans to firms. Knowledge of such data is required to assess the impact of shocks on the balance sheets of financial...

This paper proposes an indirect inference (Gourieroux, Monfort and Renault, 1993; Smith, 1993) estimation method for a large class of dynamic equilibrium models. Our approach is based on the observation that the econometric structure of these systems naturally generates auxiliary equilibria that can...

Cette étude est une contribution à l’analyse du processus d’insertion professionnelle des jeunes urbains à Abidjan. A partir d’une enquête d’insertion professionnelle, l’étude montre que les politiques d’emploi jeunes ont relativement amélioré la situation des bénéficiaires...

The economic situation of all the major developed countries has changed significantly during the 2007-2010 period. Yet many economic policies have been kept in place. This is true in particular of a key measure in French government policy: tax reductions on overtime hours and their exemption...

Les relations entre les variables sociodémographiques et la pauvreté ont été étudiées à partir des données issues du recensement général de la population et de l'habitation de 2002 avec un modèle de régression fondé sur les caractéristiques d'habitation et les conditions de vie des...

A recurrent problem in economic studies based on survey data is to determine whether survey weights should be used or not. We show that weighted estimators are more robust than unweighted ones, but less accurate when unweighted estimators are consistent. In some circumstances, a compatibility...

This paper make an overview of the copula theory from a practical side. We consider different methods of copula estimation and different Goodness-of-Fit tests for model selection. In the GoF section we apply Kolmogorov-Smirnov and Cramer-von-Mises type tests and calculate power of these tests...

A general formulation of Mixed Proportional Hazard models with K random effects is provided. It enables to account for a population stratified at K different levels. We then show how to approximate the partial maximum likelihood estimator using an EM algorithm. In a Monte Carlo study, the...