Bu çalışma, 01.1990 - 07.2008 dönemine ait aylık zaman serisi verilerini kullanarak Türkiye’de döviz kuru ve hisse senedi fiyatları arasındaki ilişkiyi araştırmaktadır. Döviz kuru ve hisse senedi fiyatları arasındaki koentegrasyon ilişkisi için Pesaran, Shin ve Smith (2001)...

Bu çalışmanın amacı reel döviz kurunun dış ticaret dengesine etkisini araştırarak, Türkiye için Marshall Lerner koşulunun geçerliliğini test etmektir. Bu amaçla eşbütünleşme testi için, son olarak geliştirilen ve otoregresif dağıtılmış gecikmeli (ARDL) modeline dayalı...

This paper investigates whether the Istanbul Stock Exchange (ISE) prices can be characterized as a random walk or mean reversion process in a non-linear framework. We employ an unrestricted two-regime threshold autoregressive (TAR) model with an autoregressive unit root based on bootstrap...

Küreselleşme ile ilgili tartışmalarda anahtar rolün, kısa vadeli sermaye hareketleri ve bunun ülke ekonomilerine etkileri üzerine yoğunlaşması sebebiyle bu çalışmada, kısa vadeli sermaye hareketleri ile en önemli belirleyicilerinden olan reel faiz oranı ve reel döviz kuru...