, Thailand and Brazil - in the Cointegrated Vector-Autoregressive (CVAR) framework. The main purpose is to assess empirifcally if …

, Thailand and Brazil - in the Cointegrated Vector-Autoregressive (CVAR) framework. The main purpose is to assess empirically if …, Australien, Südkorea, Thailand und Brasilien. Wir verwenden dafür den Rahmen der Cointegrated Vector Autoregression (CVAR …

have mainly utilised panel-estimation methods, the tests of causal chains here are carried out in time-series settings …

-run and long-run restrictions that maintains the qualitative properties of a monetary policy shock found in the established … fall by 1.5 percent due to a monetary policy shock that raises the federal funds rate by ten basis points. A stock price … shock increasing stock prices by one percent leads to an increase in the interest rate of five basis points. Stock price …

. Andererseits wäre im Fall steigender Vermögenspreise eine restriktivere Geldpolitik erforderlich, die die Dynamik von Produktion … die USA, den Euroraum, Japan und Großbritannien spezifiziert. Während die Geldpolitik keinen Einfluss auf die Entwicklung … eine restriktivere Geldpolitik bei nicht fundamental begründeten Preissteigerungen tatsächlich dämpfend auf die Entwicklung …

Pakistan using co-integration and causality analysis during the period 0f 1972-2010. A large number of empirical studies on the …