In dem vorliegenden Artikel wird empirisch der Frage nachgegangen, ob eine auf Point&Figure-Charts basierende Anlagestrategie statistisch signifikant zu ökonomisch bedeutsamen Überrenditen führt. Dabei zeigt sich in den durchgeführten Simulationen, dass eine der beiden untersuchten...

This article examines the question whether a point and figure (P and F)-based investment strategy yields statistical significant excess returns compared to a buy-and-hold (B and H)-strategy. The simulations show that P and F slightly outperforms B and H with respect to returns as well as with...