Analyzing price data from sequential German electricity markets, namely the day-ahead and intraday auction, a puzzling … underlying demand profile. As there is evidence that widespread models for electricity forward premiums are not applicable to the … market dynamics under analysis, a theoretical model is developed within this article which reveals that non-convexities in …

liberalisierten Markt ist ein enger Zusammenhang zwischen Preisen und Grenzkosten zu erwarten, diese werden in der Stromerzeugung im … wesentlichen durch den Einsatz von Primärenergieträgern verursacht. Im Rahmen der vorliegenden Arbeit wird das German Electricity … Market Model (GEMM) vorgestellt, das den deutschen Strommarkt in seiner Interaktion mit den Strommärkten anderer europäischer …