This paper analyzes how newly introduced transparency requirements for short positions affect investors' behavior and security prices. Employing a unique data set, which contains both public positions above and confidential positions below the regulatory disclosure threshold, we offer several...

Dieser Beitrag beschäftigt sich mit den Theoriebeiträgen der Fundamentaldatenanalyse, der Effizienzmarkthypothese und der Behavioral Finance. Die Fundamentaldatenanaly-se bietet einzelnen Investoren eine leistungsfähige Heuristik, wie sie auf volatilen Märk-ten ihre Spielzüge optimieren...