Deze studie onderzoekt het derivatengebruik en de risicomanagementpraktijken van Nederlandse bedrijven.Tevens wordt het derivatengebruik van Nederlandse bedrijven met dat van Amerikaanse bedrijven vergeleken.Aan alle Nederlandse beursgenoteerde niet-financiele bedrijven is een enquete...

In this paper we investigate the relation between price impact and trading volume for a sample of stocks listed on the New York Stock Exchange. The parametric VAR-models that have been used in the literature starting with Hasbrouck (1991a, 1991b) impose strong proportionality and symmetry...

In this paper we propose a bivariate model for the trading intensities of two stocks in a particular industry. The model consists of a univariate duration model for the pooled transaction process and a probit-specification for the type of trade. We apply the model to the trading intensities of...