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negative, but, during the Covid-19 pandemic, the carry trade is the main net transmitter of volatility to all markets. Our …
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Main description: Der Autor untersucht, ob sich im Zeitablauf trendmäßige Entwicklungen, insbesondere ein signifikanter Anstieg der Wechselkursvolatilität feststellen lassen, und wieweit diese durch das gewählte Wechselkursregime beeinflusst werden. Im Gegensatz zu bisherigen Arbeiten liegt...
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The present paper explores the cross-sectional pricing power of foreign exchange volatility in the US stock market by … supporting evidence that the long-run component of foreign exchange volatility is priced in the US stock market. Our findings …
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