, Germany, and the UK between 1983 and 1997. We estimate multivariate VECM-GARCH models, which take into account moste of the …

To measure the global spillovers of a Chinese slowdown on the long-term nominal interest rates in the US/Germany, I … the first year. In the US, this leads to clear signaling effects but no portfolio balancing effects. In Germany, I find … independently from the US in the post SDC sample. Like in the US, I now find that in Germany, a lower Chinese leading indicator has …

Markterwartungen, die sich in Zinssätzen und in der Zinsstruktur widerspiegeln, unter Anwendung ökonometrischer Verfahren extrahiert … denen Zinssätze und Zinsstruktur als sogenannte Regime-Switching-Prozesse modelliert werden. -- Im ersten Hauptteil der …

Die vorherrschende geldtheoretische Schule in Deutschland erklärt die Geldmenge als Produkt aus Basisgeldmenge und … des langfristigen Marktzinsniveaus und der Zinsstruktur durch die Bundesbank ab. -- Umfangreiche empirische Analysen für … Deutschland ergeben nachfolgend, daß die Zinselastizitäten zwar langfristig die theoretisch zu erwartenden negativen Vorzeichen …