Verl.Beschr.: Statistische Methoden haben in den letzten Jahrzehnten kontinuierlich an Bedeutung gewonnen. Entsprechend wichtig sind profunde Kenntnisse der Prämissen, auf denen solche Verfahren beruhen, sowie die Fähigkeit, sich mit den Ergebnissen und der Interpretation einer statistischen...

We develop a model of a city populated by heterogeneous agents. Agents self-select into entrepreneurship, and entrepreneurs set up firms which hire workers. We characterize the equilibrium matching between firms and workers, as well as the within-city assignment of agents to locations. We then...