Las Salvedades Graves Como Instrumento De Señalización Del Riesgo Financiero : Un Análisis Exploratorio De La Dinámica Temporal Del Riesgo [Severe Qualifications as an Instrument for Signaling Financial Risk: An Exploratory Analysis of the Temporal Dynamics of Risk]

Spanish Abstract: Los modelos convencionales de análisis de solvencia y pronóstico del fracaso formulan diagnósticos atemporales. Sin embargo el tiempo es un factor relevante, porque los desequilibrios son procesos dinámicos: una estimación del riesgo vinculada a un horizonte temporal concreto es un elemento de interés para cualquier agente económico. En este trabajo se explora el uso de tablas de mortalidad para expresar esta dinámica temporal, en relación con ciertas evidencias de auditoría que podrían canalizar información relevante para la estimación de la vida remanente de la empresa. En concreto, se examina la capacidad de señalización de las incertidumbres y salvedades que afectan bien a la continuidad o bien al núcleo de la lógica que rige el equilibrio financiero