A kockáztatott érték (VaR) elterjedésével felmerült az igény, hogy az új eszközt a portfóliókezelők ne csak kockázatelemzésre, hanem a gyakorlatban a vagyonkezelői limitrendszerekben is alkalmazzák, amelyet egy portfóliókezelőnek időről időre be kell tartania. A...

A szerző a hitelkockázat portfólióalapú megközelítésének új vonásait foglalja össze. Alapvető célja annak kiemelése, hogy portfólióalapú hitelkockázat-kezelést választó pénzügyi intézmény milyen alapmodellek közül választhat, illetve az egyes alapmodellek...

A hitelintézetek, bankok által viselt kockázatok közül legjelentősebbnek a hitelkockázat tekinthető. E kockázatnak tükröződnie kell a hitel értékében, és gondoskodni kell megfelelő kezeléséről. A hitelkockázat értékelésére tett eddigi próbálkozásokat nemzetközi...

Az előrejelző modelleket készítő közgazdászok lehetőségei igen korlátozottak voltak a számítógép megjelenéséig. A legegyszerűbb regressziós modellek vagy görbeillesztési feladatok is hosszú számítási időt igényeltek, a nagy adatbázisok kezelése pedig gyakorlatilag...

Az együttélő korosztályok valóság közeli modelljét vizsgáljuk. A népesség öregszik, mert a születésszám csökken, és a születéskor várható élettartam nő. Az időskori jövedelem egyik forrása a tb-nyugdíjrendszer, másik forrása a megtakarítás és az örökség. Az...

A kiskereskedelmi árrögzítés évtizedek óta vitatott kérdés a közgazdasági elméletben. Az Egyesült Államok legfelsőbb bíróságának közelmúltbeli döntése - megszüntetve az ilyen típusú árkorlátozások önmagában törvénytelennek ítélését - ismételten felhívta a...

Ebben a cikkben a véges időhorizontú optimális növekedés kérdésével foglalkozunk. A kiinduló pont Harrod és Domar állandó tőke/termelési hányadú modellje, de a beruházási hányad az elemzési időszakban bizonyos korlátok között folytonosan változhat. Föltesszük, hogy a...